ความเสี่ยงด้านภาษีศุลกากร การเมืองญี่ปุ่น และพาดหัวข่าวด้านกฎระเบียบเป็นตัวกำหนดความเคลื่อนไหวในวันนี้
ทองคำและสกุลเงินที่ปลอดภัย
- ราคาทองคำทรงตัว อยู่ที่ประมาณ 3,387 ดอลลาร์ต่อออนซ์ในตลาดเอเชียวันนี้ หลังจากลดลง 1.1% โดยความตึงเครียดด้านการค้าที่ผ่อนคลายลงช่วยชดเชยแรงหนุนจากระดับดอลลาร์สหรัฐที่อ่อนค่าลง
- การสงบศึกภาษีรถยนต์ระหว่างสหรัฐฯ และญี่ปุ่น ช่วยลดความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัย ขณะที่ราคาทองคำยังคงอยู่ในกรอบใกล้ระดับสูงสุดในรอบ 5 สัปดาห์ ท่ามกลางความเชื่อมั่นของนักลงทุนที่ระมัดระวัง
- แรงกดดันจากดอลลาร์ที่สงบลงและอัตราผลตอบแทนพันธบัตรช่วยหนุนราคาบางส่วน แต่ข้อตกลงการค้ายังคงกดดันให้ราคาทองคำอยู่ในกรอบแคบๆ
ความผันผวนทางการเมืองและอัตราแลกเปลี่ยนของญี่ปุ่น
- เงินเยน แข็งค่าขึ้น ในตลาดเอเชีย แตะที่ 147.9 เยนต่อดอลลาร์สหรัฐฯ เนื่องจากนักลงทุนจับตาดูความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัย หลังจากที่พรรคร่วมรัฐบาลพ่ายแพ้ในสภาสูง
- นายกรัฐมนตรี อิชิบะยืนยันว่า เขาจะอยู่ในตำแหน่งต่อไปเพื่อกำกับดูแลการเจรจาด้านภาษีศุลกากร แม้ว่าความวุ่นวายทางการเมืองจะยังคงดำเนินต่อไปก็ตาม
- ธนาคารแห่งประเทศญี่ปุ่นเผชิญกับปัญหาทางนโยบายที่กลืนไม่เข้าคายไม่ออก: ความเสี่ยงด้านเงินเฟ้อจากการใช้จ่ายภาครัฐเทียบกับความไม่แน่นอนของการค้าโลก รัฐสภาที่มีการแบ่งแยกทำให้การเปลี่ยนแปลงอัตราดอกเบี้ยที่อาจเกิดขึ้นมีความซับซ้อนมากขึ้น
มาตรการคว่ำบาตรน้ำมันของสหภาพยุโรปและกฎระเบียบ Stablecoin ของสหรัฐฯ
- สหภาพยุโรปได้ใช้มาตรการคว่ำบาตรรัสเซียครั้งที่ 18 โดยนำกลไกควบคุมราคาแบบลอยตัว (ต่ำกว่าราคาตลาดประมาณ 15%) สำหรับน้ำมันดิบของรัสเซีย มาใช้ตั้งแต่วันที่ 3 กันยายนเป็นต้นไป
- มาตรการเหล่านี้มุ่งเป้าไปที่รายได้จากพลังงานของรัสเซียพร้อมทั้งมุ่งหวังที่จะรักษาความต่อเนื่องของอุปทานทั่วโลก
- ในสหรัฐอเมริกา ประธานาธิบดี ทรัมป์ได้ลงนามใน GENIUS Act เมื่อวันที่ 18 กรกฎาคม ซึ่งเป็นการสร้างกรอบการทำงานระดับรัฐบาลกลางชุดแรกสำหรับ stablecoin ที่ต้องมีการสำรองและการเปิดเผยข้อมูล โดยผูกมัดผู้จัดทำไว้กับการสนับสนุน 1:1 ด้วยสินทรัพย์สภาพคล่อง
- ตลาดคริปโตตอบสนองในเชิงบวก โดย Stablecoin พุ่งสูงขึ้น หุ้นที่เชื่อมโยงกับคริปโตเพิ่มขึ้น และ Bitcoin ทะลุ 123,000 ดอลลาร์ในช่วงสั้นๆ โดยมูลค่าตลาดเกิน 4 ล้านล้านดอลลาร์
บทสรุป
สัปดาห์นี้ พัฒนาการด้านการค้า สกุลเงิน การคว่ำบาตรด้านพลังงาน และกฎระเบียบคริปโต ล้วนเชื่อมโยงกัน ตลาดกำลังสร้างสมดุลให้กับกระแสเงินทุนปลอดภัย การเปลี่ยนแปลงนโยบายทางภูมิรัฐศาสตร์ และกรอบการเงินดิจิทัลที่กำลังพัฒนา นักลงทุนกำลังจับตามอง:
- การเจรจาการค้าระหว่างสหรัฐฯ-สหภาพยุโรป รวมถึงข้อเสนอภาษีนำเข้า 15%
- ความคิดเห็นของเฟด และข้อมูลตลาดงานของสหรัฐฯ
- การตัดสินใจของ ECB และ BOJ โดยเฉพาะการเปลี่ยนแปลงทางการเมืองของญี่ปุ่น
